CaixaBank va tancar el primer semestre del 2025 amb uns beneficis de 2.951 milions d'euros. Es tracta d'un 10,3% més que en el mateix període de l'any passat, una xifra condicionada, en gran part, pel canvi de model d'aplicació de l'impost a la banca. Si bé l'any passat s'aplicava exclusivament al primer trimestre de l'any, durant aquest exercici s'executarà entre els quatre trams. Així, si l'any passat el banc català va haver d'abonar 493 milions d'euros al primer trimestre, aquest 2025 de moment només ha pagat 296 milions, repartits de gener a juny. En cas d'aplicar el format del 2024, el benefici hauria continuat en xifres positives, però hauria caigut fins a l'1%.
D'altra banda, els resultats trimestrals de CaixaBank, presentats aquest dimecres a la Comissió Nacional del Mercat de Valors (CNMV), confirmen uns beneficis de 1.482 milions d'euros entre abril i juny. És un 0,8% més que el tram previ. Ara bé, en la comparació interanual sí que es mostra, novament, l'impacte de l'impost a la banca: com que en el segon trimestre de l'any passat no es va haver d'abonar res, entre març i juny es van guanyar 1.670 milions, per sobre dels 1.482 milions d'aquests tres mesos de 2025. El resultat és una disminució dels beneficis d'un 11,3% anual.
Els comptes també mostren l'impacte de la reducció dels tipus d'interès. El marge d'interessos s'ha situat en els 5.282 milions d'euros, és a dir, un 5,2% menys que fa un any. Durant els sis primers mesos, també han caigut fins als 575 milions (-0,7%) les assegurances de protecció. A l'altra cara de la moneda trobem diversos augments: els ingressos per serveis ho han fet un 5,4% en el semestre fins als 2.581 milions d'euros, mentre que els de gestió patrimonial han registrat 973 milions (+5,4%) i les comissions bancàries 1.034 milions (1,5%).
Quant als ingressos per dividends, CaixaBank els ha reduït fins als 58 milions d'euros (-40%). En aquest cas, perquè l'any passat es va comptabilitzar el dividend de Telefónica, participació ara venuda completament. Els resultats atribuïts a les entitats valorades pel mètode de participació són de 147 milions un 21,4% més.
El crèdit s'ha disparat un 26,8% interanual i ha assolit els 43.435 milions d'euros, mentre que les hipoteques han augmentat fins als 9.722 milions (+46,2%)
Els ingressos totals, o marge brut, arriben en el semestre als 8.040 milions d'euros, amb un augment del 4,4%, mentre que les despeses d'administració i amortització se situen en els 3.179 milions, un 5% més. Per tot plegat, el marge d'explotació de CaixaBank ha tancat el semestre en 4.862 milions d'euros, un 4% més; i la ràtio de rendibilitat (ROE) s'ha fixat en el 15,7%, mentre que la d'eficiència a 12 mesos és del 38,6%.
Pel que fa al crèdit, entre gener i juny la nova producció ha assolit els 43.435 milions d'euros, un 26,8% més que en el primer semestre del 2024. En concret, en empreses s'ha situat en 26.970 milions d'euros (+25,5%), amb un 55% del total per a pimes. En hipoteques, la nova producció ha pujat un 46,2%, amb 9.722 milions. El 93% de les hipoteques són a tipus fix. Per últim, el crèdit en consum s'ha enfilat als 6.743 milions a tancament del semestre, un 10,4% més.
La morositat baixa i el dividend pren forma
Al seu torn, el saldo de dubtosos de CaixaBank ha caigut 649 milions d'euros en el semestre, després de la venda de carteres, i la ràtio de morositat ha baixat fins al 2,3%, tres dècimes menys que el desembre del 2024. La ràtio de cobertura és en el 70%, mentre que el cost de risc dels últims 12 mesos baixa fins al 0,24%. Per la seva banda, la ràtio CET1 ha tancat el semestre en el 12,5%, i s'ha situat per sobre del límit establert pel pla estratègic de l'entitat per a possibles distribucions extraordinàries de capital.
Amb tot, el consell d'administració va aprovar al gener una distribució en efectiu d'entre el 50% i el 60% del benefici net consolidat, a abonar en dos pagaments: un dividend a compte per import d'entre el 30% i el 40% del benefici net consolidat del primer semestre del 2025 (a abonar al novembre), i un dividend complementari, subjecte a aprovació final per part de la Junta General d'Accionistes per a l'abril del 2026. Així, el dividend a compte a repartir es mouria entre els 885 i els 1.181 milions d'euros, encara que es definirà a l'octubre.